Guia de Trading XAU/USD: Como Negociar Ouro contra o Dólar Americano

Guia de Trading XAU/USD: Como Negociar Ouro contra o Dólar Americano

Tempo de leitura: 9 minutos

Visão Geral do Ouro

O ouro (ticker: XAU) é um metal precioso amplamente popular, com propriedades únicas e uma longa e rica história. Durante séculos, foi usado como meio de troca e reserva de valor.

Sua cor rara, beleza, durabilidade, condutividade, estabilidade química e resistência à corrosão permitiram sua utilização em diversas aplicações. Como é de conhecimento geral, o ouro continua sendo uma escolha popular para joias – usado como símbolo de riqueza em muitas culturas – e em aplicações industriais, como eletrônicos e dispositivos médicos.

O ouro também é um dos produtos de investimento mais procurados entre investidores institucionais e traders independentes. Conhecido por sua volatilidade e tendências de longo prazo, é frequentemente negociado contra o dólar americano (USD), o dólar australiano (AUD), e o euro (EUR). Os investidores podem ter exposição ao ouro de diversas maneiras, incluindo posse física, instrumentos derivativos alavancados, como Contratos por Diferença (produtos derivativos), futuros e opções, além de investir em Exchange-Traded Funds (ETFs) e ações de empresas mineradoras.

Como Funcionam os Produtos Derivativos de Ouro?

Os produtos derivativos, ou ‘Contratos por Diferença’, funcionam da mesma maneira, independentemente de o investidor negociar ouro, prata ou petróleo. A estrutura central de um contrato envolve duas partes: uma assume uma posição de compra (longa) e outra executa uma posição de venda (curta). Diferentemente da compra e venda de ouro físico, que pode envolver custos de armazenamento, os produtos derivativos de ouro podem ser negociados (e usados para hedge) 24 horas por dia, cinco dias por semana, sem a posse física do ativo subjacente, devido à sua natureza derivativa – os produtos derivativos de ouro não são entregues fisicamente, sendo sempre liquidados em dinheiro.

Além da facilidade com que os produtos derivativos permitem aos investidores negociar mercados em alta e em baixa, a possibilidade de operar com alavancagem é uma característica essencial desse mercado. Com a FP Markets, é possível negociar a movimentação do preço do ouro subjacente com uma margem de 5%, permitindo que investidores aumentem sua exposição além do saldo disponível na conta.

Guia Passo-a-Passo para Negociar Produtos Derivativos de Ouro com a FP Markets

1. Abra uma Conta de Trading de Forex e Produtos Derivativos na FP Markets

O primeiro passo para investir em ouro é abrir uma conta de trading com a FP Markets. Pode fazê-lo visitando a página inicial da FP Markets, clicando no separador OPEN LIVE e preenchendo o formulário de inscrição em cinco etapas.

2. Baixe Sua Plataforma de Trading

As plataformas de trading são essenciais para investir com sucesso. Selecionar e baixar sua plataforma de trading preferida na FP Markets pode ser feito por meio do Portal do Cliente, acessível com as credenciais de login criadas durante o cadastro.

O ouro pode ser negociado em diversas plataformas de trading, como MetaTrader 4 (MT4), MetaTrader 5 (MT5), cTrader, e TradingView.

3. Encontre o Ticker XAU

Encontrar o ticker XAU no MT4 ou MT5 é semelhante e começa com o Market Watch da plataforma (Ctrl+M). No MT5, você pode digitar “XAU” na função “clique para adicionar” na parte inferior do Market Watch e selecionar “XAUUSD” (mostrado na primeira imagem abaixo). Isso cria uma nova linha no Market Watch, de onde você pode arrastar e soltar o instrumento na interface principal do gráfico (mostrado na segunda imagem abaixo).

4. Coloque a ordem de compra ou venda

Existem várias opções para fazer ordens de compra e venda no MT4 e MT5. A função de trading com um clique (Alt+T – imagem à direita) permite aos traders e investidores realizar uma ordem de compra ou venda com apenas um clique, após definir o volume da operação. No entanto, a maioria dos participantes do mercado prefere a janela de ordens da plataforma (F9 – imagem à esquerda), que permite inserir ordens de stop-loss e take-profit, ferramentas cruciais de gestão de risco.

Gráfico de Preços do Ouro (XAU/USD)

Devo investir em outro?

De acordo com dados da Refinitiv, o preço médio projetado para o ouro no quarto trimestre de 2024 é de US$ 2.621 (mediana de US$ 2.630). Curiosamente, a previsão mais alta para este período é de US$ 2.900, enquanto a estimativa mais baixa é de US$ 2.315.

Embora o valor do ouro tenha subido durante grande parte deste ano e atingido um recorde de US$ 2.790 no final do mês passado, novembro registrou uma queda de quase 7%. Essa desvalorização se deve, em parte, à recente valorização do dólar americano (USD), impulsionada pelas expectativas do mercado de menos cortes nas taxas de juros, diante de uma inflação persistente, e à contínua avaliação dos investidores sobre as implicações da vitória de Donald Trump nas eleições presidenciais.

Com o contínuo “Trump Trade”, a análise técnica sugere que o ouro dificilmente encontrará muito suporte até que a atual “euforia do mercado” diminua. No entanto, a Equipe de Pesquisa da FP Markets destacou recentemente uma potencial área de demanda no gráfico semanal entre US$ 2.474 e US$ 2.530 (veja o gráfico abaixo), que pode oferecer aos investidores de longo prazo uma oportunidade para comprar a recente queda. O tempo dirá se os compradores responderão a essa zona, mas caso o metal precioso caia ainda mais, isso pode ser preocupante, já que o próximo suporte evidente só é visível em US$ 2.291.

Outras razões pelas quais os investidores frequentemente escolhem o ouro como investimento incluem a preservação de riqueza, especialmente em tempos de incerteza econômica, e a ajuda na diversificação de portfólios.

Opções Alternativas de Investimento

• Ações Físicas

Além dos produtos derivativos de ouro, as ações físicas de empresas de mineração de ouro são uma opção para alguns investidores que desejam investir indiretamente em ouro. Embora as empresas de mineração de ouro frequentemente apresentem uma forte correlação com o movimento dos preços do ouro, é importante considerar que vários fatores determinam o desempenho de uma empresa, como receitas e lucros, além de eventos geopolíticos, indicadores econômicos e o sentimento do mercado.

É igualmente importante entender que, ao investir em uma empresa e se tornar proprietário parcial proporcional ao número de ações adquiridas, você pode ter direito a pagamentos de dividendos e direitos de voto na assembleia anual da empresa.

• Futuros e Opções

Outra forma de investir no movimento dos preços do ouro é por meio dos mercados de derivativos de futuros ou opções.

Tanto os contratos de futuros quanto os de opções são acordos legalmente padronizados que especificam aspectos como a quantidade e qualidade do ouro, a data de entrega (os futuros e opções sobre ouro podem ser fisicamente entregues, mas os investidores frequentemente optam por transações liquidadas em dinheiro antes da data de vencimento), bem como o preço pelo qual o ouro será comprado e vendido, entre outros.

A principal diferença entre um contrato de futuros e um de opções é a obrigação. Em um contrato de futuros, ambas as partes devem cumprir sua parte do contrato: os compradores devem comprar e os vendedores devem vender ao preço e data especificados. Em um contrato de opções, no entanto, o comprador da opção tem o direito, mas não a obrigação, de comprar ou vender ouro a um preço especificado (preço de exercício) dentro de um prazo específico. É o vendedor (escritor) que deve cumprir o contrato caso o comprador da opção decida exercer seu direito. Isso geralmente ocorre se o contrato de opção for negociado “in the money” (ITM).

• ETFs (Fundos Negociados em Bolsa)

Uma forma alternativa de investir em ouro é por meio de ETFs, que oferecem uma maneira conveniente e econômica de investir no metal. Os fundos de ETF são negociados em bolsas de valores e podem ser comprados e vendidos como uma ação regular com um símbolo único que acompanha o preço do ouro, sendo que alguns ETFs são fisicamente lastreados (o fundo detém barras de ouro) e outros são lastreados sinteticamente (usando derivativos).

Oferecendo uma maneira líquida e acessível de investir em ouro, um ETF de ouro pode ajudar a diversificar o portfólio. ETFs populares de ouro incluem o SPDR Gold Shares (GLD), que pode ser negociado na FP Markets via produtos derivativos.

Perguntas Frequentes:

1. Quais são as principais diferenças entre produtos derivativos e ações físicas?

Os produtos derivativos e as ações físicas são semelhantes em muitos aspectos, mas diferem no local de negociação, nos direitos de propriedade e na alavancagem disponível. Por exemplo, os produtos derivativos são negociados no mercado de balcão (over-the-counter market, OTC). Eles são produtos derivativos em que os investidores não adquirem a propriedade de qualquer ativo subjacente, e as negociações são sempre liquidadas em dinheiro. Em contraste, as ações físicas são negociadas em uma bolsa formal de valores (e conferem direitos de propriedade). Ambos podem ser negociados com alavancagem, embora os produtos derivativos ofereçam maior flexibilidade em termos de opções de maior alavancagem.

2. Posso negociar ouro no MT5?

Com a FP Markets, o ouro pode ser negociado no MT4, MT5 e cTrader.

3. Quais são os horários de trading do ouro?

Os horários de trading do ouro são entre 01:01 e 23:59 GMT+2 (segunda a sexta-feira).